权重搭台、题材唱戏，A股持续开启普涨修复行情

今日三大指数全线走强，沪指收涨0.33%，深成指涨3.25%，创业板指大涨5.64%，科创50同步走高。两市超3600只个股上涨，140家个股涨停，赚钱效应持续升温。全天成交2.21万亿元，相比昨日放量超2000亿，内资主力大幅净流入，市场做多情绪明显回暖。

盘面呈现权重搭台、题材唱戏格局。前期深度调整的AI算力硬件全线反弹，CPO光通信、半导体、PCB、算力租赁集体走强；创新药、CXO赛道同步发力，电网设备、新型电力方向持续活跃，银行等防御板块相对偏弱。

多条主线具备中长期支撑：北美云厂商算力资本开支持续高增，机构看好光模块产业链业绩兑现；创新药出海持续提速，医药投融资环境回暖，CXO景气周期逐步开启。

除此之外，算电协同迎来政策红利，十五五期间算力配套电网建设空间广阔，新基建投资规模有望持续扩容。叠加中东局势缓和、外围美股持续走强，外部环境带来情绪支撑。

科技赛道经过一轮充分调整，资金回流迹象明确。不过板块内部高低分化或将延续，操作上不宜盲目追高前排高位标的，重点围绕光通信、半导体设备、创新药、算电配套方向逢低布局，把握八月修复窗口期。