美股三大指数集体收跌。芝商所推出算力租赁期货合约，以GPU每小时租赁成本作为定价基准，争夺算力市场定价权，Meta随之迎来新的叙事催化。

存储芯片小幅反弹，海力士、闪迪走势偏强。但华尔街部分机构直接把算力股目标价下调30%，多空分歧进一步放大。

盘后财报大戏上演，Lumentum、Coreweave、应用光电，在前一日大阴线之后，有望再度发起上攻。美股光通信自主替代逻辑持续发酵，AAOI应用光电成为这条主线核心标的。
外盘剧烈分化，也会对A股算力、光模块、存储板块形成情绪扰动。