重磅大利好！半导体彻底迎来翻身机会！国际投行集体看好下半年行情

高盛最新表态：下半年大科技巨头不再吃香，半导体才是真正的行情主线、王者赛道！

2026年下半年，全球机构的资金风向彻底变了！
外资现在主动减持美股七大科技巨头，不再追捧这些高位大票，大量资金开始转头扎堆半导体，全球科技的投资大逻辑已经彻底切换。

最近大家也能明显看到，美股顶级科技巨头走势越来越弱，跑不赢大盘。
核心原因很简单：这些大科技公司股价炒得太高，估值泡沫大，实际业绩增速撑不住现在的市值。
从期权市场也能看出来，资金都在主动规避高位科技蓝筹，现在机构主流思路就是：低配老牌大科技，转投新赛道。

简单说：老牌科技巨头想再持续大涨很难，除非后续数据中心业务爆发，否则短期没有大行情。

资金从老牌科技流出之后，首选去处就是AI上游半导体！
AI行业一直在持续发展，对芯片、晶圆、功率器件的刚需一直都在。
对比高位泡沫的互联网大科技，半导体业绩更稳、确定性更高、泡沫更小，性价比直接拉满。

这种全球资金的大切换，一定会传导到咱们A股，下半年会有大量外资进场布局国内半导体产业链。

接下来市场估值逻辑也会重新洗牌：
以前吃香的消费互联网、大型平台公司，后续估值会持续承压；
而算力芯片、半导体设备、材料、晶圆制造、功率半导体这些硬科技赛道，会持续享受资金追捧、走出溢价行情。

从长远来看，AI发展最核心的是底层硬件基建，芯片是根本，所以半导体的景气周期，远比终端应用行业更长久、更靠谱。

落实到咱们A股操作：
下半年市场不再是乱炒题材，资金会专门盯着有真实订单、能兑现业绩的半导体公司。
半导体设备、材料、成熟制程晶圆这些细分龙头，会走出独立上涨行情。
后续科技板块内部分化会越来越明显，半导体就是下半年最稳、最核心的主线！