别跟着盘面涨跌乱了心态，先回头看看我昨晚发的内容。

之前说得很明白：科技股之前那波主升行情已经走完，现在进入震荡阶段，但整个科技行业长期发展逻辑还没断掉。眼下资金都在等中报业绩落地，在业绩出炉、或者新的炒作题材出来之前，行情不会再像6月那样，资金全部扎堆科技、其他板块无人问津。7月市场各个板块会轮番上涨，走势更加均衡。

操作思路不变：手里科技股但凡冲高，就来回做波段高抛低吸。

今天科技板块迎来一波反弹上涨，AI硬件领涨全场，国产算力交换机、液冷、光通信、PCB以及上游材料全线走强。
这次反弹主要两个刺激点：一是锐捷网络半年报业绩远超市场预期，二是白天韩国股市止跌回暖。说实在的挺无奈，咱们A股很难走出独立行情，夜里要看美股脸色，白天要看韩国市场。核心原因就是量化交易资金占比太高，市场大多人都只想短线套利。

科技内部走势分化明显，算力相关大涨，但是半导体产业链还在继续调整，前两天我就提前提醒过大家。

具体操作思路按昨晚说的来，分三块讲清楚：
一、算力赛道
1、国产交换机
今天这块大涨，完全是锐捷超预期业绩带动。
它二季度业绩环比暴涨，核心是互联网大厂数据中心交换机订单暴增。阿里、腾讯、字节这类客户的定制交换机订单，占了它业务九成以上。
交换机、交换芯片是国产算力核心环节，未来两年超节点建设会带来巨大增量，产品议价、使用规模、价格都会持续提升。
前段时间这块一直跌，拿得住的这几天直接翻倍；现在涨起来再追进去，很容易被短线资金收割套利。

2、液冷板块
行业发展前景没问题，但行业门槛不高，而且现阶段没有亮眼的业绩支撑，只适合反复做T，别长期拿着不动。

3、海外算力配套（PCB+上游原材料）
行业订单饱满、原材料紧缺是实打实的现状，只是股价全靠市场情绪来回波动。昨天低位低吸的，今天冲高卖出就能稳稳吃肉，持仓创新高。ABF载板的兴森科技，可以短线轻仓套利。

4、光通信
光芯片前期属于错杀，东山精密、光子相关个股本身逻辑没变化；光模块股价同样受情绪影响大幅震荡。

二、半导体整条产业链
前两天已经提示短期行情见顶，现阶段不要盲目进场观望。
耐心等半导体材料、设备率先止跌企稳，板块情绪才会回暖，之后晶圆、存储、封装环节才有参与机会。

三、机器人、商业航天板块
这两个板块只是资金短期避险套利的去处，资金在科技和这两块来回切换，跷跷板行情，见好就收。

所有逻辑我都讲透了，看不懂的可以多回看几遍，千万不要被盘中大涨大跌的情绪左右操作。