7月2日 周四 收盘行情速览

大盘全天震荡走弱，各大指数普遍收跌。截至收盘，沪指跌2.03%报4028.90点，深成指跌3.85%报15498.81点，创业板指大跌5.71%报4017.27点；仅北证50逆势微涨0.1%。

市场整体亏钱效应明显，超3100只个股下跌，两市成交34739亿元，较昨日小幅缩量，高位赛道分歧加剧。

一、盘面热点梳理

上涨主线：避险+低位题材轮动

1. 贵金属：逆势强势领涨，避险资金扎堆。赤峰黄金、招金黄金涨停，紫金矿业、山东黄金、西部黄金等集体冲高。
2. 海南概念：板块逆势走强，成为日内情绪亮点。海南海药走出4连板，海马汽车、双成药业、海南瑞泽等多股涨停。
3. 稀土永磁：早盘强势、午后小幅回落，争光股份创日内新高，赤峰黄金、大地熊大涨，板块个股联动活跃。

重灾区：科技半导体、元件板块大退潮

半导体、被动元件全天深度调整，高位筹码全面松动，批量个股跌停、大跌超10%。北方华创、长电科技、兆易创新等核心半导体标的跌停；风华高科、沪电股份、东山精密等元件龙头集体炸盘，赛道高位杀跌情绪浓烈。

二、涨停天梯榜

- 4连板：海南海药
- 3连板：先导基电、恒尚节能
- 2连板：凤凰航运、华映科技、韶能股份、粤海饲料、益生股份、亚威股份、易明医药、和远气体、争光股份、S佳通、宜宾纸业、金石资源、美诺华、中通国脉、富春染织、福莱新材

三、午后主力净流入TOP3板块

1. 电子纸：净流入32.63亿
2. 智慧灯杆：净流入25.79亿
3. 民营医院：净流入25.47亿

四、今日核心炒作逻辑

1、人形机器人

特斯拉人形机器人产业链国内供货持续落地，多家企业进入定点、批量供货阶段。随着后续规模化量产，上游零部件订单增量明确，板块短期震荡、中长期业绩确定性强。
标的：兆丰股份、宏昌科技、三瑞智能

2、先进封装

全球封测龙头日月光再度官宣涨价，先进封装品类最高涨幅超20%，国内封测厂商同步跟进涨价。需求持续扩容、产能扩建叠加成本抬升，下半年封测涨价预期强烈，行业景气度上行。
标的：气派科技、兴业股份、江化微

3、商业航天

7月国内可回收火箭进入密集发射验证期，多款重磅型号集中测试，回收技术迎来关键突破。火箭总装、海上回收配套、箭载电子系统率先受益，叠加行业IPO通道通畅，估值逐步向业绩兑现切换。
标的：金利华电、科德数控、凌云股份

整体复盘总结

今日市场呈现高位科技崩盘、低位避险题材轮动格局。半导体、元件高位退潮严重，资金大幅出逃；黄金、海南、医药等低位防御方向逆势承接，市场风格彻底转向避险与低位补涨。