A股收评

指数盘面复盘

全天各大指数窄幅震荡运行，整体维持温和上行格局，市场结构性分化特征明显。成长赛道轮动走强，周期、风光板块同步有所表现，场内资金分散布局多条景气赛道，市场整体波动可控，赚钱效应集中在具备行业回暖逻辑的个股当中。

持仓结构梳理

当前接近满仓运行，日内小幅收红，多数持仓个股维持正向浮盈，仅前期弱势标的完成清仓调仓。

1. 京东方A
面板核心龙头，行业周期反转逻辑持续验证，板块估值修复空间充足，中长期持仓收益表现突出，作为第一大底仓持续持有。
2. 金风科技
风电赛道核心标的，今日新进布局，行业装机预期向好，风光板块低位修复，短期具备估值修复机会。
3. 兆易创新
存储芯片龙头，存储价格持续回暖，半导体周期底部向上拐点显现，今日新开仓位，布局芯片复苏行情。
4. 有研新材
半导体材料细分标的，稀土+靶材双重逻辑加持，板块趋势稳步向上，持仓长期收益稳定。
5. 长电科技
先进封装赛道核心，受益AI算力封装需求扩张，产业景气度长期向好，持续底仓配置。
6. 中国长城
今日全部清仓，个股流动性与板块热度持续走弱，调出持仓，将仓位切换至面板、风电、存储等高景气细分，优化整体持仓结构。

市场主线解读

当下市场形成多条并行主线，资金均衡布局：

1. 面板板块：行业报价持续回升，企业盈利预期修复，板块处于估值低位，资金持续长期布局；
2. 半导体全产业链：存储、先进封装、材料轮动走强，芯片周期复苏逻辑逐步落地；
3. 风光新能源：赛道经过长期调整后处于低位，装机数据支撑估值修复，迎来阶段性反弹窗口。

资金逐步规避走势疲软、缺乏产业支撑的个股，扎堆业绩预期改善、行业周期向上的赛道，结构化行情延续。

后续操作规划

现有面板、半导体、风电核心仓位继续持有，持续跟踪各行业景气数据与板块量能变化；后续会持续挖掘低位具备反转逻辑的细分标的，逢合适节点调整仓位配比，持续淘汰走势疲软、逻辑弱化的个股。

风险提示：内容仅为个人盘面复盘记录，不构成任何投资建议，股市存在波动风险，入市需谨慎。