周三这盘面，挺典型的“权重搭台、科技歇脚”，证券保险白酒消费医药集体冲高，半导体CPO算力却齐刷刷跳水。逻辑很简单：防御和进攻的跷跷板，科技短期涨太狠，资金自然往低处挪一挪，正常轮动。不过记住，权重拉得越猛，科技当天跳得越凶，老规律了。

7月是关键窗口，我计划在7月中旬前后找机会落袋一部分。目前仓位偏重，子弹不多，今天只小补几个看好的方向，其他按兵不动。大方向还是科技牛，但7月会适当均衡配置，求稳。

资金面速览

· 两市成交27923亿，较周二放量14.03%
· 主力净流出281亿
· 韩国股市跌1.58%，港股因回归纪念日休市，美股纳指期货跌0.30%，北证50涨0.58%

板块简评

· 有色稀土：黄金不涨，短期承压，我不动。
· 黄金白银：继续看调整，之前已清仓。
· 半导体/芯片/科技：连涨多日，短期有回调压力，不追高。
· 人工智能/软件：长期看好，但短期偏高，等回调再考虑。
· CPO/通信/算力：我盈利已超140%，未来一个月会逐步止盈，半年报前清掉大部分，短期波动加大，落袋为安。
· 新能源车/光伏/储能：跌了一个月，已处低位，我慢慢低吸。
· 锂矿：今天反弹，但企稳尚需确认，只小加一点。
· 机器人：跌了几个月，先躺平等风。
· 白酒/消费：中长期不看好，我不参与。
· 传媒动漫游戏：暂不关注。
· 证券：今天大涨，但往往次日易跌，我先观望。
· 医药/创新药/中药：前几天盈利跑掉，后续找机会短线玩玩。
· 港股（恒生科技/新经济）：今日休市，等开盘再说。
· 军工/卫星：只是反弹，跌久了但没大行情，不碰。
· 美股纳斯达克：继续长持，短期高位震荡无碍。
· 电网：已清仓，暂不回头。
· MLCC：位置偏高，不追。

总体思路：7月先守后攻，边打边撤，等更好的节点再出手。祝大家好运！