AI算力基建细分核心标的

一、AI算力芯片

1.海光信息688041：国产X86+DCU，国产智算核心芯片
2.寒武纪688256：思元系列，云端训练推理专用AI芯片
3.景嘉微300474：国产GPU，受益信创+军工算力
4.拓维信息002261：华为昇腾绑定，智算服务器+算力集群

二、AI服务器整机&ODM

1.浪潮信息000977：国内AI服务器市占率第一
2.工业富联601138：英伟达核心ODM代工厂
3.中科曙光603019：国产超算+液冷服务器+自建智算中心
4.紫光股份000938：服务器+交换机全栈国产化
5.华勤技术603296：服务器ODM厂商

三、高速光模块&光器件

1.中际旭创300308：全球光模块龙头，800G/1.6T主力供应商
2.新易盛300502：海外云厂商客户，LPO技术优势
3.天孚通信300394：光无源器件+高速光引擎
4.光迅科技002281：光模块+自研光芯片一体化
5.东山精密002384：索尔思光电+PCB双业务布局

四、AIDC机房&算力租赁

1.宝信软件600845：长三角高功率IDC龙头
2.润泽科技300442：大型智算园区，深度服务字节
3.数据港603881：阿里云核心合作IDC
4.光环新网300383：大型数据中心运营商
5.奥飞数据300738：华南区域IDC+算力租赁
6.中贝通信603220：算力租赁+高速光纤网络