20260630 尾盘复盘总结

一、市场整体判断

大盘延续上行趋势，此前连续调整两日的光通信、CPO、光模块板块强势反弹，重回涨幅榜前列；科创芯片、光刻胶、半导体设备依旧是市场最强主线，持续刷新阶段新高。
当前市场赚钱效应高度集中在AI科技、科创芯片主线，低位底部板块轮动杂乱无章，持续性较差。操作上应当聚焦AI科技、科创芯片核心主线，优先把握主线行情机会。
两市2800余只个股上涨，2500余家下跌，涨跌数量基本持平，属于近期难得的普涨行情；当日成交量相较前一日缩量超2800亿，场内资金整体偏向谨慎。

二、盘面行情机会

领涨板块：玻璃基板、半导体、科创芯片、CPO、光模块、军工电子、铜缆、AI手机、果链、通信设备、AI眼镜、第三代半导体、存储芯片；
领跌板块：医药商业、煤炭、中药、贵金属、机场航运、保险、养殖、农业种植、银行、传统消费。
行情主线分层：

1. 核心强势主线：科创芯片、半导体设备材料、CPO与光模块，算力需求持续释放，趋势稳定性最强；
2. 弹性支线：玻璃基板、AI终端硬件、第三代半导体，产业催化不断，短期进攻弹性充足；
3. 弱势防御板块：医药、煤炭、银行、消费等低位传统板块，轮动无持续性，仅适合短线博弈。

三、核心个股复盘

昨日跟踪趋势标的：澜起科技、太极实业维持上行走势，太极实业小幅收红；药明康德、兆易创新正常震荡回踩，保持观望等待企稳。
回踩跟踪标的航天电器跟随国产算力产业链走强，维持强势持仓思路；金钼股份、爱迪特当日走势偏弱，无明确利空支撑弱势行情，暂时剔除观察清单；同赛道隆华科技昨日调整、今日反转走强，板块长期逻辑不变，中长期可持有布局。
卫星化学走势不及预期，即便基本面业绩优良也难以走出趋势，弱势标的直接剔除，等待企稳后再重新观察；金螳螂处于底部区间，保持观望暂不介入。

四、今日尾盘跟踪标的

尾盘突破（趋势走强，顺势跟踪）

1. 京东方A 000725：玻璃基板权重龙头，A股唯一与康宁深度战略合作企业，直接受益康宁玻璃桥新技术落地
2. TCL科技 000100：玻璃基板核心权重标的，前期持续强调底部机会，属于板块低位洼地
3. 澜起科技 688008：AI存储赛道核心企业，维持强势持仓思路持续跟踪
4. 创世纪 300083：机器人+工业母机双逻辑标的，此前多次纳入跟踪清单
5. 寒武纪 688256：国产算力芯片核心龙头，长期反复重点跟踪
6. 新易盛 300502：光模块核心企业，股价创出阶段新高继续跟随

尾盘回踩（回调低吸布局）

1. 科华数据 002335：AI电源+液冷设备龙头，全球模块化UPS市占率靠前，储能PCS出货规模国内领先，回踩适合低吸
2. 银之杰 300085：互联网金融核心标的，板块出现底部反转信号，逢调整布局
3. 财达证券 600906：券商板块低位标的，市场预期其中报业绩超预期，回踩低吸
4. 航天电器 002025：昇腾算力产业链低位核心标的，产业逻辑此前已完整梳理