6月29日复盘：华工科技、彤程新材、香农芯创
早评回顾

华工科技 000988

今日解读：大幅高开后几分钟就冲上涨停，中间受大磐拖累炸板，上午两度尝试回封未果，下午大盘情绪回暖后再度封住涨停。日K收出一条代下影线的T字涨停阳线，盘中炸板但最终封住，说明做多力量还是占了上风，但这个T字也说明筹码交换比较充分，短期获莉盘有所兑现。CPO概念震荡反弹，华工科技率先反包。消息面上，某部正式发布《高速光模块产业发展白皮书》。

今作：开盘入场。

核心逻辑：800G以上光模块出口同比暴增，企业作为光模块核心标的直接受益于AI算力基础设施建设浪潮。

二、持仓点评

彤程新材 603650

今日解读：高开在5%附近，1分钟就冲上涨停。上午大盘下挫把彤程D炸板了，但股价在7%一线横盘稳住，尾盘再度封板。K线收出一条光头阳线，开盘即快速封板，盘中虽炸板但始终没有深跌，7%以上的位置稳了大半天，说明这个位置的承接力相当扎实。光刻胶是半导体制造最卡脖子的环节之一，SK海力士300亿美元扩产计划直接催化了光刻胶板块的情绪。

今作：开盘入场。

核心逻辑：国内半导体光刻胶龙头，KrF光刻胶国内产线份额超60%，产品覆盖全品类，SK海力士大规模扩产直接拉动光刻胶需求。

香农芯创 300475

今日解读：盘口震荡的一天，小跌不到2个点，收一条实体很小的红十字K阳线。全天在盘口附近窄幅波动，没有追随大盘深V，也没有独立走强，属于高位横盘整理形态。量能温和，振幅不大，说明资J在这个位置暂时观望，多空力量均衡。美光业绩的莉好已经消化完毕，短期需要新的催化剂来推动方向选择，整体上升趋势还没坏。

今作：持股不动。

核心逻辑：SK海力士核心代理商，存储供需紧张预计持续至2028年，海普存储自研品牌开始放量，存储超级周期远未到顶。