6月23日行业要闻梳理：
高纯四氯化硅(光纤级):
涨价高纯四氯化硅来自三氯氢硅 / 多晶硅副产，2025 年多晶硅减产 26%，基础原料供给收缩；9N 2025 年底长协价：2.5 万元 / 吨9N 2026 年一季度长协价：4.5 万元 / 吨9N 6月的6.5万/吨？？？
三孚股份：全球唯一规模化外销 9N 高纯四氯化硅企业，3 万吨产能满产，外销市占 90%，涨价弹性最大；
江瀚新材：在建 1.5 万吨 6N/9N 高纯产能，2027 年投产；
宏柏新材：规划 2 万吨 9N 级项目；
光通信材料：
住友金属矿业和三菱瓦斯化学宣布，到2027财年，双方合资公司Granopt的光通信材料“法拉第旋转器”的产能将比2025财年提高三倍。下游的光隔离器物料紧张或有缓解。(注:此前市场一直预期的是日子旋片断供)国内国产替代：福晶科技（磁光晶体 / 旋光片）、东田微（光隔离器）、中润光学、光库科技等

丙二醇:
 英伟达冷却介质是75%水和25%丙二醇的混合液，兼具导热、抑菌、防腐功能。丙二醇原料：卫星化学、华鲁恒升、海科新源液冷设备龙头：英维克（英伟达 Tier1 认证）、高澜股份、曙光数创
VC 添加剂：
VC上涨8000元/吨，当前价格15.5万/吨，预计Q3价格将上涨至18-20万区间VC 是电解液核心成膜添加剂，直接提升电池循环寿命、高温稳定性，高镍 / 硅基负极、长时储能电池添加量翻倍提升。华盛锂电：VC 赛道纯龙头，产能规模行业第一，涨价业绩弹性最大永太科技：VC+FEC 双添加剂龙头，远期扩产体量领先富祥股份：万吨级 VC 产能，近期业绩大幅预增
功率器件:
扬杰科技全系列产品价格上调10%-15%，7月1日执行IDM 龙头：扬杰科技、士兰微、华润微IGBT 龙头：斯达半导、宏微科技分立器件：捷捷微电、苏州固锝、华微电子

光刻胶：
日对我国的光刻胶或几乎断供:东京应化TOK、JSR、信越化学、富士电子材料宣布全面停止接收中国ArF/EUV光刻胶新订单，KrF光刻胶新增订单大幅压缩;撤出全部在华驻场工艺技术团队。ArF 龙头：南大光电（国内唯一量产 28nm 浸没 ArF）、上海新阳KrF 龙头：彤程新材（北京科华国内市占第一）、晶瑞电材
创新药:
华鲁集团旗下新华制药自主研发的1类创新药物LXH-2103注射液获得国家药品监督管理局颁发的《药物临床试验批准通知书》
核心标的：新华制药（直接持有新药）精麻镇痛配套：海南海药、海欣股份、博瑞医药

人形机器人：特斯拉据悉正向中国台湾地区供应商采购谐波减速器和关节模块等零部件，为大规模生产人形机器人做准备谐波减速器龙头：绿的谐波（切入特斯拉供应链）、汉宇集团（同川科技）RV 重载减速器：双环传动

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