截至收盘，上证指数跌0.16%报3987点，深证成指跌0.68%，创业板指跌1.13%。两市成交2.55万亿，较昨日缩量692亿，超4000只个股下跌。沪指午后硬是拉回了4000点附近，但内心虚得很。

盘面上，今天是典型的"材料涨、应用跌"格局。氟化工、光刻机、光刻胶、磷化工集体爆发，华特气体20cm涨停领涨，中巨芯、中船特气、兴发集团、和远气体全部涨停或接近涨停。半导体材料和设备继续走强，科创50逆势涨0.62%。这条线逻辑很硬：电子布5轮涨价+沙特高纯度聚苯醚树脂停产+国产替代加速，从上游材料到中游设备都受益。

下跌方面，AI应用、短剧游戏、云计算、算力租赁、人形机器人集体回调，MLOps概念和AI视频概念跌幅居前，天娱数科跌停，视觉中国跌近10%。人形机器人跌超7%，工信部昨天刚发万台级落地政策今天就见光死。影视院线、文化传媒也在杀跌，世界杯开幕也没能救场。科技应用端连续三天被获利盘兑现，资金撤退态度越来越明确。

今天的盘面有一个重要信号值得注意：科创50涨0.62%和创业板跌1.13%形成了鲜明分化。科创偏硬件材料和半导体设备，创业偏AI应用和成长赛道，说明资金正在从"炒概念"转向"炒材料"，从软的往硬的切。氟化工和光刻胶的爆发不是随机轮动，而是AI算力产业链从下游往上游传导涨价逻辑的必然结果。

一句话：指数跌得不多但个股很惨，4000只下跌的市场里赚钱靠的不是追热点而是踩准产业链节奏。材料端涨价逻辑还在扩散，AI应用端退潮仍在继续，别逆着资金方向站队。明天SpaceX上市+世界杯揭幕，商业航天和体育消费可能有短线脉冲，但持续性存疑，别上头。