受益于AI算力需求爆发与国产替代加速，半导体板块近一年来持续走强，成为资本市场最受关注的主线之一。据SIA数据，2026年一季度全球半导体销售额环比增长25%至2985亿美元，行业全年市场规模有望首次突破万亿美元。业内人士表示，在需求扩张、供给偏紧、涨价确认与资本开支上行四重共振下，半导体产业正从传统周期性波动转向兼具成长属性的配置逻辑。当前半导体行业处于AI需求拉动、供给紧平衡、国产化率提升的多重利好叠加期，中长期配置价值较为突出。