昨夜美股休市，欧股大涨，情绪偏暖。黄金还在涨，原油暴跌，地缘风险降温。A50小涨，整体偏多。

四个关键点：

1. 华为搞出新赛道“τ定律”，半导体国产替代逻辑再强化，科创50昨天暴涨，科技还是主线。
2. 十五五电网投资要超5万亿，特高压、储能、配网中长线看好。
3. 广东500亿硬科技基金落地，投早投小，利好科创。
4. 几内亚要卡铝土矿出口，铝价预期涨，铝板块确定性最强。

板块节奏：

科技：趋势没完，但连涨后有震荡需求，持仓的看5日线，空仓等回调，别追涨停。
券商保险：估值低、成交连续超3万亿，可小额左侧定投，别急。
有色：黄金强但不追高，铝最稳，可以加或持。
电网：5万亿长逻辑，中期慢慢布。

风险提示：

今晚美股开盘，科技股情绪有变数。
半导体有点热，明早10点半前看龙头稳不稳。
北向要是流出+缩量，谨防高开低走。

操作一句话：科技主仓位拿住，加仓等回调；铝+电网+券商保险做安全垫。指数看4180附近，个股分化，别上头，踩节奏。