周末复盘 整体策略：继续收缩仓位、做减法，聚焦5大赛道里的强势核心龙头，宁缺毋滥。

1. AI硬件（全市场第一高景气主线）

✅ 核心逻辑：
景气度、趋势、业绩确定性三高。英伟达业绩&新品迭代超预期，PCB价值量、钻针逻辑持续重估；上游树脂、铜箔、CCL、MLCC、金刚石、液冷等全产业链进入放量周期，趋势行情明确。
💡 操作：核心标坚定持有，趋势完结后再兑现降仓。
📌 核心标的：
中际旭创、风华高科、三环集团、国瓷材料、鼎泰高科、杰华特、四方达、黄河旋风、鹏鼎控股、光库科技、杰普特、唯科科技、罗博特科、安孚科技、光迅科技、圣泉集团、海星股份、东材科技、东山精密、京东方A、欧科亿、京泉华、可立克

 

2. 算力链 + Token工厂

✅ 核心逻辑：
国产算力芯片加速替代，算力租赁持续涨价；Token工厂+运营商资费形成商业闭环，叠加政策扶持、AI厂商降价放量，算力+AI应用迎来强催化。
📌 核心标的：
易点天下、云赛智联、弘信电子、东方国信、润建股份、中国移动、华胜天成

 

3. AI存储

✅ 核心逻辑：
AI链业绩爆发力最强赛道。存储大厂业绩预告超预期，叠加长鑫、长江存储IPO临近，后续催化持续落地，高景气趋势稳固。
💡 操作：核心标的安心躺赢持有。
📌 核心标的：
兆易创新、德明利、江波龙、合肥城建、万润科技、佰维存储

 

4. 商业航天 + 太空算力 + 太空光伏

✅ 核心逻辑：
SpaceX 6月IPO确定性催化，叠加国内商业航天发射高峰、太空算力主题持续升温，利好持续释放。
📌 核心标的：
钧达股份、信维通信、顺灏股份、禹升科技、神剑股份、蓝思科技

5. 机器人

✅ 核心逻辑：
板块底部反转，持续异动走强。T链量产在即、龙头IPO推进，行业进入放量前期，中长期成长+短期事件催化双加持。
📌 核心标的：
绿的谐波、福赛科技、震裕科技、蓝思科技、五洲新春、三花智控、昊志机电、步科股份