因冲突预期，隔夜米股多数下跌，不过特狼又说延迟，但不放弃打击，全球科技在冲突缓和后暴力上涨一波，目前处于还债阶段，共振回调。

感觉近期的盘面就这样了，外围冲突压制全球股指，砸的深了，那些有业绩，有超级成长的预期的又会被资金抱起来，这个过程中会比较折磨人。波动大，拿不住，

我们在本轮行情首个回调日，也就是上周四即减仓，目前轻仓等待市场波动结束。暂不宜重拳出击。

市场在5月出现了一些新东西的苗头：

1,TOKEN运营：连移动，联通这种大屁股都动了，赛意转型公告出来被砸成狗也完成反包，作为人工智能时代的水电煤，行业还是大有前途的。我们保持关注。

2，机器人：4月中旬我们曾提到指数上来之后，低位的板块有补涨需求，并观察到机器人的机会，当然最终启动时间是业绩雷出完后的最后一个交易日，这波机器人风口有一些变化，除了固定节目各种电机之外，机器人大脑，端侧异构算力，都有动静，如我们之前曾关注过的雷赛，已经走出了主升浪，昨天美格，瑞芯等端侧异构算力相关也开始异动，

3,AI眼镜经历了多次产品迭代，以及大模型的强大之后，逐步开始好转，板块也走出了底部反转趋势，

敬架：
大额封单主要是辟谣的合肥城建 和 逻辑兑现的威龙(3年前的回旋镖...),

敬架结束：
受米股影响，科技多数低开，大普微被关也影响了整体做多情绪，

光通信，存储多数低开，商业航天 中国卫星减持大跌，指数悉数低开，

市场做多情绪不佳，观望为主