地缘紧张局势引发股市震荡，短期涨幅较大个股均需调整——上周五（3月6日）A股市场全天缩量反弹，三大指数均小幅上涨。最终收盘，沪指涨0.38%，深成指涨0.59%，创业板指涨0.38%。沪深京三市成交额2.22万亿，较上一个交易日缩量1934亿。个股方面，上涨股票数量超过4200只，近90只股票涨停。行业板块多数收涨，农化制品、化学原料、生物制品、贸易、化学制药、房屋建设、农林牧渔、医疗服务板块涨幅居前，地面兵装、工业金属、石油石化板块跌幅居前。当前，美以打击伊朗，中东“黑天鹅”起飞，全球股市受到影响不一。面对复杂的多重因素交织，上周A股呈现出“指数微跌、个股分化、板块轮动加速”的运行格局，对股友们而言反而是调仓换股、布局政策新受益板块的好时机。短期来看，地缘冲击对股市的首轮冲击通常体现为情绪冲击和风险溢价跳升，表现为波动率上升与资金再配置。对中长期而言，随着不确定性逐步消化，风险偏好通常显现修复，市场焦点重新回归基本面与政策主线。从行业层面看，地缘冲突初期多数行业受情绪影响或有短线回调，中长期影响十分有限。总而言之，在实际面对时，比预测担扰市场更重要的是尊重市场。最后，可能影响本周市场的重要国内和国外消息。操作策略上，基于“地缘紧张局势引发股市震荡，短期涨幅较大个股均需调整”的判断，笔者愚见：择时方面，中长线维持看多观点不变，短线等待大盘调整结束，期间考虑控制组合整体弹性。可以聚焦科技成长和周期双主线。首先，科技成长和周期是短期政策支持的行业；其次，科技成长和周期行业盈利可能继续改善。建议耐心等待逢低分批介入：(1)政策和产业趋势向上的电子（半导体、AI硬件）、电新（AI电力、储能）、通信（AI硬件）、有色金属、化工、军工（商业航天）、机械设备（机器人）、传媒（AI应用、游戏）、计算机（AI应用）、医药（创新药）等行业；(2)可能补涨和基本面可能边际改善的非银金融、消费等行业。以上纯属是个人的观点仅供投资者参考，并不构成任何投资建议，投资者据此操作，风险自担！