政策重磅加码！六大新兴支柱产业+四大前沿领域，这些板块迎来确定性利好

2025年12月25-26日召开的全国工信工作会议，释放了新一轮产业扶持强信号：2026年将重点打造集成电路、新型显示、新材料、航空航天、低空经济、生物医药六大新兴支柱产业，同时加码人工智能攻关、卫星物联网商用试验，推进6G研发与具身智能、元宇宙政策完善。政策聚焦高端制造与新兴产业，通过“支柱产业筑基+未来产业拓维”的双轮驱动，为相关赛道注入强劲政策红利，推动产业升级与企业发展进入快车道（内容基于网络公共信息整理，不构成投资建议）。

一、六大新兴支柱产业：政策聚焦，红利直达

（一）集成电路：国产替代攻坚，万亿市场可期

全球半导体市场正加速扩容，预计2026年规模将达9750亿美元，直指万亿美元大关。政策推动下，集成电路产业国产替代进程将进一步提速，核心制造、设备、设计企业直接受益。

• 中芯国际：国内晶圆代工龙头，作为集成电路产业核心标的，将获技术与政策双重支持，产能扩张和技术突破节奏有望加快，深度承接产业发展红利。

• 北方华创：半导体设备龙头，布局刻蚀机、薄膜沉积设备等关键领域，政策推动下，半导体设备国产替代进程将加速，公司订单与业绩增长确定性强。

• 兆易创新：存储芯片龙头，聚焦NOR Flash、MCU等芯片设计，受益于国产替代与政策扶持，芯片设计业务将随行业景气度持续放量。

（二）新型显示：技术迭代驱动，场景应用扩容

政策将新型显示列为新兴支柱产业，OLED、Micro LED等新技术迭代与商业化应用加速，带动产业链需求增长。

• 京东方A：全球液晶显示面板龙头，前瞻布局OLED、Micro LED等新型显示技术，凭借全面的技术布局，将充分享受政策扶持与市场需求增长的双重利好。

• 三安光电：LED芯片龙头，同时布局Micro LED、化合物半导体领域，精准契合新型显示与集成电路产业政策导向，多赛道布局收获双重政策红利。

（三）新材料：高端材料突破，支撑产业升级

新材料是高端制造的“基石”，政策支持下，碳纤维、半导体材料等细分领域将迎来发展机遇，核心企业技术优势持续凸显。

• 万华化学：全球MDI龙头，横向拓展锂电材料、半导体材料等新材料领域，技术优势与产能布局兼备，将持续释放政策红利。

• 光威复材：碳纤维龙头，作为航空航天、风电用碳纤维核心供应商，叠加新材料与航空航天双重支柱产业政策利好，高端材料需求将持续增长。

（四）航空航天：商用化提速，全产业链受益

政策支持航空航天产业发展与卫星物联网商用试验，推动产业链从国家任务向商业化应用延伸，核心制造与运营企业迎来机遇。

• 中国卫星：卫星制造与应用龙头，深度参与卫星物联网相关业务，政策推进商用试验背景下，将直接受益于航天产业政策红利与商用化进程加速。

• 中国卫通：卫星通信运营龙头，负责卫星宽带通信服务，依托完善的卫星通信网络布局，充分享受航天产业商业化发展带来的增长空间。

• 中航沈飞：军机制造龙头，主营歼击机、运输机等整机制造，政策打造航空航天支柱产业，公司军工订单与产能将随行业发展稳步增长。

（五）低空经济：政策破冰，商业化运营启幕

低空经济被明确为新兴支柱产业，各地加速布局低空信息基础设施，载人交通、物流运输等场景落地提速，市场规模有望快速扩容至8591.7亿元。

• 亿航智能：低空载人无人机龙头，布局电动垂直起降飞行器（eVTOL），已集齐行业首张型号合格证、生产许可证和标准适航证，将在政策与市场双重驱动下，率先享受商业化运营红利。

• 中信海直：通用航空龙头，主营直升机通航服务，布局低空旅游、物流等业务，政策推动下，现有通航业务将加速扩容，场景边界持续拓宽。

• 德赛西威：智能座舱龙头，布局低空交通智能座舱、自动驾驶技术，可深度适配低空交通设备需求，政策利好下迎来新的业绩增长点。

（六）生物医药：创新驱动，AI+医疗成新引擎

政策培育生物医药支柱产业，叠加AI技术与医药研发的深度融合，创新药、CXO、生物材料等细分领域迎来发展黄金期。

• 恒瑞医药：创新药龙头，聚焦肿瘤、心血管等领域创新药研发，政策支持下，创新药研发与商业化进程将加速，核心产品市场竞争力持续提升。

• 药明康德：CXO龙头，为全球药企提供研发生产服务，作为医药研发外包核心标的，将直接受益于行业创新扶持政策，订单规模稳步增长。

• 华熙生物：生物活性材料龙头，布局玻尿酸、合成生物学等领域，政策推动下，生物材料的场景应用持续拓宽，市场需求不断释放。

二、四大前沿领域：政策补位，打开增长天花板

（一）人工智能：攻关核心技术，场景落地加速

政策明确支持人工智能攻关，推进“人工智能+制造”专项行动，AI从技术爆发走向产业落地的进程加快，具身智能等方向成为新热点。

• 科大讯飞：智能语音与AI龙头，布局大模型、具身智能等前沿领域，政策支持下，技术研发与场景落地将迎来政策红利，行业渗透率持续提升。

• 海康威视：安防AI龙头，深耕具身智能、机器人等领域，政策完善具身智能创新政策，公司AI技术与硬件结合的产品将迎来市场扩容，商业化前景广阔。

（二）6G研发：技术预研攻坚，产业链提前布局

政策强调加强6G技术研发，多地已出台专项资金支持政策，6G与自动驾驶、具身智能等领域的融合应用加速推进，相关产业链提前受益。

• 中兴通讯：通信设备龙头，聚焦6G技术研发与布局，在通信基站、6G预研领域积累深厚，将获政策支持加速技术攻坚，抢占全球标准话语权。

• 中际旭创：光模块龙头，布局800G/1.6T光模块及6G光通信技术，紧跟6G技术演进节奏，政策推动下，光通信产品需求将持续增长。

总结：把握“支柱+前沿”双主线，聚焦核心技术与场景落地

此次工信政策构建了“六大新兴支柱产业筑基、四大前沿领域拓维”的产业发展格局，政策红利将沿着“技术突破—场景落地—业绩兑现”的路径逐步释放。投资需聚焦两大核心逻辑：

1. 核心技术壁垒型企业：如集成电路领域的设备与制造龙头、新材料领域的高端材料供应商，技术优势难以替代，将长期受益于产业升级；

2. 场景落地确定性企业：如低空经济的商业化先锋、AI+医疗的创新应用标的，政策支持与市场需求共振，业绩增长更具确定性。

长期来看，高端制造与新兴产业的政策支持将持续加码，具备核心技术、场景适配能力的龙头企业，有望在产业升级浪潮中占据主导地位。

股市有风险，入市需谨慎，决策请结合自身风险承受能力。