#六大行已停售5年期大额存单#

大额存单的替代选项

绝大部分银行APP，都有柜台债出售。可以作为大额存单的平替。

相较之下，柜台债的优点更多。
1️⃣安全性
目前通过银行可以购买的债券包括国债，金融债和地方债，同属利率债的一种。即便是地方债，基本等同于国家信用，也是刚性兑付。而高风险的城投债，公司债并不面向普通个人出售。

2️⃣收益
一般来讲，剩余期限越久，收益越高。同期限比较，政金债收益大于地方债大于国债大于大额存单。

购买上述债券需要注意
1️⃣受债券市场的波动，个别交易日可能出现名义价格下跌的情况。但不影响持有到期的收益。在现有债市的大环境下，也建议以持有到期为主。

2️⃣流动性。和大额存单类似，债券未到期也可以卖回给银行，但是会有手续费，导致实际收益降低。既然是作为大额存单的平替，如无必要，建议以持有到期为宜。

3️⃣税收。目前的政策，2025年8月8日以后发行的债券，利息所得需要缴税。但是对于个人投资者，除非月度利息收入超过10万，否则免征。因此，税收影响不大。

4️⃣债券的命名规则。开头的一串数字代表债券发行年份，中间的汉字代表发行机构，后面的数字代表当年发行的第X批债券。

在考虑将债券作为大额存单平替时，我们其实只需要关注债券的发行机构，剩余期限，和到期年化收益率。http://t.cn/AXybEOiy