今天储能概念爆了，诱因是机构数据称今年1-9月的国内储能项目招标新增255.8GWh，同比增长97.7%，全年招标或可达361.6GWh。前段时间去敦煌旅游的时候拍摄过当地巨大的光伏基地，一眼望不到边的光伏面板铺设在西北戈壁滩上，甚为壮观。当时算了各类储能技术的经济账，其中锂电池2023年每度电储能成本还高达1.8元，但随着规模化扩产和技术迭代，2024年就降到1.2元，到了2025年已经降到0.7-0.8元。虽然依旧比火力发电的0.3-0.35贵一倍，但作为太阳能和风电的波峰波谷储能调节，综合计算成本已经具备一定价值。
今年项目增速翻倍，意味着储能行业在中国的发展开始提速，未来几年都会是景气周期，届时像光伏面板过剩，锂电池过剩的问题都会迎刃而解，因为巨大的储能需求会吃下这些产能。昨晚赣锋锂业三季报超预期的那一段，提了一嘴，说下一个就看光伏了，结果今天这两联动上了，锂矿大涨4.2%，光伏大涨4.3%。
现在回头看去年高盛那篇研报真挺有水平的，当时就说了锂矿和光伏是过剩的行业里最先走出拐点的，结果今年二季度锂矿翻身了，光伏稍微晚几个月，日子也好起来了。另外那篇研报里还说了电动车市场虽然需求增速快，但是产能增速更快，所以发展来看也会有过剩的问题，这个判断现如今也应验了。研报中文标题是《变革中的中国：聚焦产能周期—面对不均衡、判断转折点、穿越长周期》