【相互保升级，颠覆不了平安】今天说听说相互保被叫停，吓得我赶紧打开支付宝看，没下线，升级成相互宝了。因为以前相互保背后是信美人寿的产品来做，涉及到保险监管被约谈，现在相当于被大股东蚂蚁金服接盘了，做成一个纯互助计划的产品，一字之差，三大变化：管理费由原先的10%降至8%，用户明年分摊总金额188元封顶，人数低于330万也不会立刻解散。

监管过度会构成对金融创新的抑制，其实不必过度反应，相互保颠覆不了保险，也取代不了医疗险和重疾险，它本质上是一个互助计划，很多单位设有自己的员工医疗互助计划，有些特殊行业也有，像海事界的船东互保协会都几百年了，就是一种抗风险的分摊机制。我们可以把它简单的理解成一个年保费最多188元的短期健康险，这个险种本身在线下也不是什么主力产品，适合互联网化是因为长尾效应。

平安的互联网保险布局已经有众安保险，到目前为止能互联网化的还是标准化产品，众安的主力是退货运费险、车险、责任险这些财产险，此外就是短期健康险、意外险、航旅险。传统保险的核心是寿险，寿险是高度个性化的，而且法律规定必须代理人面对面履行告知说明义务，因此很难互联网化，如果未来大数据、AI、VR技术突破和政策改革，才有可能构建出新渠道新界面。

相互保能短短几个月就积累了2000万用户，平安上百万代理人辛辛苦苦几十年才积累了5000多万个人客户，是否颠覆？注意，2000万用户不是增量，实际上是支付宝存量的8亿用户的一次变现，前期你看不见的是阿里的长期积累，如果不依赖支付宝平台从零开始照样很难，线上也一样，事实是现在随着智能手机渗透率趋于饱和，线上增量越来越难，流量红利快没了，线上获客成本也越来越高。

老实说，相互宝这个产品设计不错，费用低廉，作为淘宝支付宝资深用户我都参与了。当然这个封顶是10万互助金，算正规社保商保之外聊胜于无的补充。真正要保障未来的生命和生活质量，还得靠攒钱和投资，投资宝宝另有利器，定投沪深300指数。目前熊市的估值水平，沪深300是值得长期配置的资产。他家的天弘沪深300是目前市场费用最低的指数基金之一，既有A类份额（代码：000961），也有C类份额（代码：005918）。C类份额没有申购费，7天后赎回费率为0，今年天弘还把指数基金C类服务费降低到0.2%了，适合短期持有，长持的话还是A类合适。

金融业很大，容得下两个巨头。从投资的角度，我既是平安的股东，也是阿里的股东。从用户角度，我发现目前的日常支出消费，淘宝天猫饿了嚒淘票票大麦花呗芝麻信用蚂蚁金服，几乎80%都在余额宝的生态圈里，足不出户，吃喝不愁，我爱阿里，我爱马云！[爱你]
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