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2026-06-28 18:01来自 iPhone客户端

韩版财阀走面儿！[吃瓜]

【三星电子和SK海力士明日将发布在韩大规模投资计划】财联社6月28日电，韩国总统府6月28日发布消息称， 韩国总统李在明将于29日在总统府青瓦台迎宾馆主持面向全民的报告会，届时三星电子和SK海力士将发布大规模投资计划。据报道，两家企业届时将发布涵盖全罗道、忠清道、庆尚道的投资计划，今后十年的 ​

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2026-06-28 17:22来自 iPhone客户端

没有前沿模型就是个死，对于有前沿模型的，算力买少了，客户需求跟不上，算力买多了，成本杀利润。这会成为常态！至少从目前来看，想买多算力都不存在可能性。因为晶圆代工厂就没那么多产能。[吃瓜]

实时播报： 【报道：谷歌已限制 Meta 调用 Gemini 算力】谷歌已限制 Meta 调用其 Gemini 大模型算力，原因是谷歌无法满足这家社交媒体企业所需的全部算力供给。报道称，AI 算力基础设施供给紧张的现状再度显现，谷歌母公司 Alphabet 旗下这家搜索引擎巨头已对多名客户实施算力配额管控，其中 Meta 受冲 ​

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2026-06-28 16:39来自 微博网页版

一台 NVIDIA Vera Rubin NVL72 系统集成了近 75 TB 的内存——相当于大约 5000–10000 台消费级笔记本电脑，具体取决于用于比较的内存配置。 ​

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2026-06-28 13:14来自 iPhone客户端

顺差国家绕过美帝找新出路？谁去产能当美帝？都不乐意吧。去非洲找穷兄弟倾销然后还的用美元交易。[吃瓜]

【IMF首席经济师：全球化未终结 而是绕过美国找新出路】美国总统特朗普关税政策冲击全球经贸，但全球化并没有因此终结，而是在经历一场结构性转型，各国选择绕过美国继续深化经贸关系，寻求开创新的增长出路。（到联合早报网看全文） ​

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2026-06-28 11:44来自 微博网页版

回复@天山雪晶:路线上是先替带编程工作流，再替代数字白领工作流，再替代数字生态工作流。这三个工作流成本高，企业意愿强。对营收和利润的保障立竿见影。企业财报立刻马上就能看出来。对于低端生态的意愿反而不迫切。//@天山雪晶:loop不是难点，难点在营收和利润。明显tokens的消费端 还处于模式阶段

下一步热点在哪家企业率先迈过Agent Loop门槛，实现生产级Agent自我优化，目标自我验证。营收和毛利指数级。GPU指数级了，DRAM和NAND指数级了。模型公司已经实现了Agent Loop循环，Token释放2-3倍。无人看守，Agent 24小时工作，长任务范式已经趋向成熟，随着模型实验室降低模型价格，Agent Loop工作流 ​

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2026-06-28 11:23来自 微博网页版

下一步热点在哪家企业率先迈过Agent Loop门槛，实现生产级Agent自我优化，目标自我验证。营收和毛利指数级。GPU指数级了，DRAM和NAND指数级了。模型公司已经实现了Agent Loop循环，Token释放2-3倍。无人看守，Agent 24小时工作，长任务范式已经趋向成熟，随着模型实验室降低模型价格，Agent Loop工作流 ​

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2026-06-28 11:16来自 微博网页版

回复@MicroA7:基础设施是Token价格降低的瓶颈。Token价格是制约企业跨入Agent Loop的瓶颈。OAI和Anthropic率先实现是因为他们必须给其他企业率先垂范。只有这样才能为这俩公司的营收向估值对应。模型大厂降价Token，硬件厂商加速产能，企业用户就能迈过Agent Loop门槛。明年迈过门槛的企业财报就是指数

野村证券：全球内存 [吃瓜] > 全球数据中心（DC）资本支出预计将从2024年的6680亿美元飙升至2030年的61270亿美元（6.13万亿美元）。 > “八大”科技公司继续占据这一支出的最大份额，从2024年的2820亿美元（42%）起步，到2030年扩展至26530亿美元（43%）。 > AI数据中心资本支出预计将从2024年的206 ​

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2026-06-28 10:32来自 微博网页版

人工智能季度收入首次超过折旧成本——对计算能力的万亿美元投资是否已进入回报验证阶段？[吃瓜] 报告显示，全球生成式人工智能市场（中国以外）的年化商业收入已达到约1750亿美元。剔除重复数据后，该行业第一季度的收入首次超过了其基础设施折旧成本。这一里程碑表明，经过两年的积极资本投入，人工 ​

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2026-06-28 09:29来自 微博网页版

摩根大通（J.P. Morgan）：功率半导体 [吃瓜] 1. 电网至机架（20kV 交流电 --> 800V 直流电） 英飞凌（Infineon）在此领域处于明显领先地位，拥有最丰富的产品组合，是主要的 1.2–3.3kV SiC MOSFET 供应商，且其产品已获英伟达（Nvidia）认证，适用于 800V 架构。 纳微半导体（Navitas）提供电压最 ​

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2026-06-28 09:24来自 微博网页版

野村证券：全球内存 [吃瓜] > 全球数据中心（DC）资本支出预计将从2024年的6680亿美元飙升至2030年的61270亿美元（6.13万亿美元）。 > “八大”科技公司继续占据这一支出的最大份额，从2024年的2820亿美元（42%）起步，到2030年扩展至26530亿美元（43%）。 > AI数据中心资本支出预计将从2024年的206 ​

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2026-06-28 08:43来自 iPhone客户端

回复@暴风雪68888:我至少领先市场认知12个月！[吃瓜]//@暴风雪68888:醍醐灌顶啊，叔！//@别说进程了:这个里面的认知误区在于，现在很多科技公司限制员工Token使用量。原因在于处在第一层，员工用提示词不断与Agent交互，浪费的试错Token反而更多。科技公司只能进一步裁员，让成本能够与Agent Loop第二

现在对于大模型的使用正在从与Agent进行提示词交互的循环进化到无需人工外部驱动的Agent自循环。这个过程目前分为四级，90%的用户停在第一级和第二级。原因在于从第一级进入第二级之后，Agent对每个任务的token消耗量增加2-3倍。但这一个升级，让模型不再把错误答案传递给客户。为模型平稳的进入生产环 ​

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2026-06-28 08:42来自 iPhone客户端

回复@-今古西风-:关键是要能与人的消费和收入对应。光靠企业内部的效率对应是不够的。这是目前唯一的问题，这个问题解决了。分配问题就不再是问题，不能走上高GDP高失业率高通胀，应该是高GDP高收入低通胀。AI世纪要能比全球化世纪更合理的叙事。[吃瓜]//@-今古西风-:但是需求还是要人来整理和输出才行

【瑞银：60%的企业正通过设立“护栏”机制控制AI支出】在经历了“Tokenmaxxing（极大化Token使用量）”的阶段后，美国科技巨头开始着手优化AI Token的消耗量。http://t.cn/AXSQlUlp 瑞银证券分析师Karl Keirstead团队6月23日发布报告称，60%的企业都在引入某种形式的“护栏”机制来监控或控制AI Token ​

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2026-06-28 08:15来自 iPhone客户端

市场还没醒过来！Anthropic和OAI已经内部实现自动化Goal和Loop了。人已经彻底从Agent与模型的工作流中剔除了。科技公司要么跟上，要么会有新型公司把这些在人力和Agent之间通过提示词交互的公司彻底淘汰！[吃瓜]

【瑞银：60%的企业正通过设立“护栏”机制控制AI支出】在经历了“Tokenmaxxing（极大化Token使用量）”的阶段后，美国科技巨头开始着手优化AI Token的消耗量。http://t.cn/AXSQlUlp 瑞银证券分析师Karl Keirstead团队6月23日发布报告称，60%的企业都在引入某种形式的“护栏”机制来监控或控制AI Token ​

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2026-06-28 07:45来自 iPhone客户端

这个里面的认知误区在于，现在很多科技公司限制员工Token使用量。原因在于处在第一层，员工用提示词不断与Agent交互，浪费的试错Token反而更多。科技公司只能进一步裁员，让成本能够与Agent Loop第二级对齐，就可以进一步进入第三级，第四级。当消耗的Token可以自我评估Agent对齐设定的目标和自我修正A

现在对于大模型的使用正在从与Agent进行提示词交互的循环进化到无需人工外部驱动的Agent自循环。这个过程目前分为四级，90%的用户停在第一级和第二级。原因在于从第一级进入第二级之后，Agent对每个任务的token消耗量增加2-3倍。但这一个升级，让模型不再把错误答案传递给客户。为模型平稳的进入生产环 ​

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2026-06-27 23:04来自 微博网页版

现在对于大模型的使用正在从与Agent进行提示词交互的循环进化到无需人工外部驱动的Agent自循环。这个过程目前分为四级，90%的用户停在第一级和第二级。原因在于从第一级进入第二级之后，Agent对每个任务的token消耗量增加2-3倍。但这一个升级，让模型不再把错误答案传递给客户。为模型平稳的进入生产环 ​

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2026-06-27 13:17来自 微博网页版

超大规模云提供商的积压订单数据:[吃瓜] 微软：44% 是 OpenAI 甲骨文：54% 是 OpenAI 谷歌：42% 是 Anthropic 亚马逊：29% 是 OpenAI，21% 是 Anthropic ​

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2026-06-27 13:12来自 微博网页版

SUMCO最新年报显示单台AI服务器所需硅晶圆面积是普通服务器的3倍以上。[吃瓜] ​

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2026-06-27 12:29来自 微博网页版

#AI编程##AI与上市公司# 把台积电和中芯国际的净营收用对数画图。 台积电的长期复利：27 年复合 16.9% 意味着营收增长约 90 倍。 中芯增速更高：23.4% vs 16.9%，但基数小、时间短。 ​​​

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2026-06-26 23:24来自 微博网页版

美国银行：存储芯片“超级周期”或将延续至2027年甚至2030年 [吃瓜] 美国银行证券（BofA Securities）从美光科技的财报中提炼出五大关键要点，涵盖了超级周期的可持续性、长期协议（LTA）的广泛采用、新建晶圆厂的高准入门槛、直至2028年的产能扩张受限，以及在资本支出大幅增加背景下依然强劲的增长 ​

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2026-06-26 21:39来自 微博网页版

过气网红股都差不多，市场热点变的太快了。[吃瓜] ​

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2026-06-26 21:36来自 微博网页版

看看了美帝的网红股，国内基本上就是跟着美股炒啊。无非是坦克大炮和小米步枪的区别，但大A可是按坦克大炮现货给的估值啊。。。[吃瓜] ​

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2026-06-26 20:54来自 微博网页版

#AI编程##AI与上市公司# 把上半年的网红股拉了历史PE图，真的是赚钱太容易了。[吃瓜] ​

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2026-06-26 20:42来自 微博网页版

#AI编程##AI与上市公司# 看到江波龙的减持公告，用模型做了个历史PE图。怎么说呢，隔三差五老乡给地主家送温暖，地主家才能永续传承啊。 ​

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2026-06-26 19:45来自 微博网页版

谷歌已经算最后的展示了。[吃瓜] ​

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2026-06-26 19:39来自 微博网页版

BBG:超大规模云服务商与芯片股票自由现金流的变动。[吃瓜] ​

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2026-06-26 19:35来自 微博网页版

超级巨头今天付出的成本就是之前压榨供应商拿到的利润。[吃瓜] 苹果和超级云服务商今天损失的市场价值超过了 美光、Sk Hynix、三星、SNDK、STX 和 WDC 今天的涨幅。 ​

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2026-06-26 19:33来自 微博网页版

CPU 需求，英特尔说才刚刚开始。[吃瓜] ​

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2026-06-26 19:31来自 微博网页版

AI 基础设施最大的护城河不再是软件或芯片设计。它是物理管道系统。[吃瓜] 英伟达为其 Rubin 芯片转向 45C 液冷方案，意味着数据中心可以完全绕过机械冷却器，在水和能源上节省数百万美元。这不仅仅是可持续性上的胜利。它是一个精心设计的基建陷阱。 一旦一个超大规模云提供商为这个高温液体回路专 ​

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2026-06-26 19:29来自 微博网页版

JPM：“未来消耗的许多令牌可能不会来自前沿模型，而是来自能够胜任任务的较小的开源模型。亚马逊现在以前沿定价的几分之一提供六个开源模型，而英伟达正在与戴尔、联想和惠普合作，制造专为AI代理设计的PC。[吃瓜] 虽然OpenAI和Anthropic通过自己的较小模型竞争（例如Claude Haiku和GPT-5.4-mini）， ​

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2026-06-26 17:35来自 微博网页版

一位分析师将一家市值已超过1万亿美元公司的目标价翻倍……这个新的2200美元目标价意味着美光市值将达到2.5万亿美元，对于一家每股收益以三位数增长、运营利润率达80%、并签署了16份长期协议以确保未来2年以上供应紧俏的公司来说，这并不算太疯狂。[吃瓜] ​

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2026-06-26 17:29来自 微博网页版

H100 云端指数现货价格正在下跌，现在每小时 2.42 美元，比 5 月峰值低约 40%。生态系统担心这表明计算需求以及由此延伸的 AI 需求正在减弱。[吃瓜] 重要的信号是，这很可能是一个现货价格指数，而不是期限定价。针对 1 年期 H100 合同价格的新云调查显示，该价格反而从去年末的大约每小时 1.70 美元 ​

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2026-06-26 16:53来自 微博网页版

ASML官方图片展示了随着芯片微缩（工艺节点从 20nm 推进到 7nm），传统曝光技术（ArF 液浸曝光，即图中的 Immersion）所遭遇的物理瓶颈，以及 EUV（极端紫外线）带来的降维打击。 请将目光集中在图片右侧的两列（传统 7nm (中芯国际目前可以使用的最先进的光刻机)与 EUV 7nm 的直接对比）： 左边 ​

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2026-06-26 16:17来自 微博网页版

这是苹果的错。他们像往常一样，在底部压制了供应商，所以美光无法投资。 [吃瓜] 《华尔街日报》：“在周三晚上的采访中，美光首席商务官苏米特·萨达纳表示，在内存市场上次低迷期间，公司无法进行投资，当时美光的毛利润转为负值，部分原因是某些客户趁机压价至谷底。 “我们当时告诉那几家在定价上 ​

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2026-06-26 15:59来自 微博网页版

微软：面向游戏机的存储和内存价格已经上涨了2.5倍以上，并且预计到2027年秋季将进一步翻倍。[吃瓜] 消费电子品消亡史继续。 ​

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2026-06-26 15:43来自 iPhone客户端

大势所趋！[吃瓜]

#观点网# 【#当欧盟关闭低价直邮的红利窗口#】http://t.cn/AXSO4Yjo（作者丨张梦婷）根据欧盟理事会第2026/382号条例及第2026/1200号实施条例，7月1日起，欧盟将正式取消150欧元以下跨境小包关税豁免，并同步强化平台责任、产品安全监管和海关数据管理。亚马逊已于6月23日向全体卖家推送官方预警，确认 ​

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2026-06-25 10:15来自 微博网页版

韩国SK证券：内存是AI时代瓶颈中最便宜的股票 [吃瓜] “SK证券继续认为内存重新评级的进程仍处于最早阶段。台积电之所以享有高估值，是因为它是一家平台式制造商，能够助力客户实现未来发展。AI时代的内存也是同样的道理。结构性提升的盈利能力和可见度，以及在此基础上加强的股东回报，意味着内存重 ​

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2026-06-25 09:22来自 微博网页版

美光CEO：“关于供应，我们的客户认识到，存储器和存储方面的供应短缺将需要相当长的时间才能改善。……我们目前无法预见存储器供应何时能够赶上不断增长的需求。”[吃瓜] ​

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2026-06-25 09:12来自 微博网页版

大摩：台积电 CoWoS [吃瓜] CoWoS 分配 > NVIDIA 的 $NVDA 全球 CoWoS 产能需求预计将从 2026e 年的 780k 片晶圆跃升至 2027e 年的 1,222k 片晶圆。这一量级完全盖过了名单上所有其他客户。 > AMD 和博通在 2027e 年的需求排名中位居第二高，其中 AMD 预计为 530k 片晶圆（超过博通的 484k 片晶圆） ​

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2026-06-24 22:22来自 微博网页版

关于铜缆与光纤之争的完整解析——尽在一张图表中。[吃瓜] ​

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2026-06-24 22:13来自 微博网页版

美国银行：800VDC [吃瓜] > 随着数据中心机架的功率容量不断扩大，模拟半导体内容的价值预计将呈指数级增长。预计标准<160kW配置的每机架价值将从36,317美元上升至600+kW的291,184美元，并最终在1MW级架构中超过917,170美元/机架。 > 对于1MW级机架，GPU板代表价值最大的单一模块，达272,160美元（占 ​

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2026-06-24 22:00来自 微博网页版

高盛对村田看涨：强劲的AI数据中心需求以及潜在的汽车行业复苏可能推动MLCC市场周期上行。 [吃瓜] 根据该机构分析，村田的盈利能力预计将在下半年加速提升，这得益于稳定的90%–95%产能利用率以及持续向高端产品的转型。 因此，高盛重申对村田制作所的“买入”评级，并将其股票保留在“确信买入”名 ​

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2026-06-24 21:55来自 微博网页版

JPM对 SK 海力士（SK hynix）的有趣观察。[吃瓜] DRAM / HBM / NAND 趋势。 ​

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2026-06-24 21:44来自 微博网页版

野村证券（Nomura）Charlie McElligott 提供的超大规模云服务商（Hyperscaler）自由现金流预测：[吃瓜] ​

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2026-06-24 21:42来自 微博网页版

市场需要关心石油价格也要担心Token不足。[吃瓜] ​

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2026-06-24 21:41来自 微博网页版

日本失去了几十年，这一轮AI觉得自己又行了。因为非大陆供应链成为盟国选项。[吃瓜] ​

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2026-06-24 21:07来自 iPhone客户端

好的！[吃瓜]

【#武汉监委原官员之子在港洗钱# 涉案金额逾6400万港元】http://t.cn/AXSiwfyA 武汉市监委原委员肖军之子肖锐涉嫌代父亲收受内地工程承包商赠与的约472万港元贿赂款，还通过地下钱庄洗钱逾6400万港元。6月23日，香港区域法院裁定肖锐四项“洗黑钱”罪名及一项“使用虚假文书的副本”罪名全部成立，法官 ​

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2026-06-24 17:38来自 微博网页版

高盛现在上调了其全球服务器TAM，以反映AI服务器机架的加速部署，以及更高的内存成本推动CSP支出。[吃瓜] ​

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2026-06-24 17:27来自 微博网页版

SK海力士正式决定发行美国纳斯达克ADR：1790万股新股，募集资金最高达45.5万亿韩元 [吃瓜] ▶️ ADR发行概览 董事会决议日期：2026年6月24日（全体六名外部董事出席） 发行类型：新股DR（第三方配售方式） 上市交易所：纳斯达克（纳斯达克全球精选市场） 预计上市日期：2026年7月10日 预计新股上市日 ​

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2026-06-24 17:26来自 微博网页版

无需担心 [吃瓜] HBM TAM（总可寻址市场）仍在增长，只是利润率/平均售价（ASP）的峰值可能会先于出货量增长的峰值出现。 ​

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2026-06-24 13:29来自 微博网页版

伯恩斯坦（Bernstein）预测，三星、SK海力士和美光的每股收益（EPS）将在2027年底前后达到周期性峰值，并于2028年后开始下滑。[吃瓜] ​

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2026-06-24 09:39来自 微博网页版

美国银行：半导体 [吃瓜] > CY30E 半导体行业总TAM 上调至 2.7 万亿美元，即 CY25-30E 期间 +28% CAGR，高于之前的 2.3 万亿美元/+23% CAGR，主要由存储/数据中心增长引领，并由汽车/工业的复苏增量贡献。 > 引领半导体销售的 5 大主题：代理式 AI、AI 数据中心系统、存储、模拟芯片、半导体设备/回 ​

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2026-06-24 09:11来自 微博网页版

根据市场研究公司Counterpoint Research的内存追踪器23日数据，全球内存市场预计将从2025年的360万亿韩元增长到今年的1500万亿韩元，并预计在2027年达到2100万亿韩元。[吃瓜] Counterpoint Research认为服务器内存将引领市场增长。服务器产品的份额预计将从2025年的37%上升到今年的56%，并在2027年达 ​

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2026-06-24 09:06来自 微博网页版

长鑫存储 到 2027 年收入翻倍至 1000-1100 亿美元。[吃瓜] ​

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2026-06-24 06:47来自 iPhone客户端

三星电子 2027年 HBM 份额 1 位成定局，全英现通过 HBM4 增产掌握价格主导权 [吃瓜] 1/ 三星电子有望凭借 HBM4 的竞争优势，在 2027 年占据 HBM 全球市场份额第一位。 2/ 根据伯恩斯坦报告，三星电子 2027 年 HBM 份额预计为 46%。从 2025 年 28%、2026 年 35% 上升，超过 SK 海力士 37%、美光 18%。 ​

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2026-06-24 00:11来自 微博网页版

大摩：中国 DRAM 与 NAND 晶圆厂设备（WFE）支出预测 [吃瓜] DRAM： > 2026/2027 年 DRAM WFE 支出预测大幅上调，分别从 446 亿美元/571 亿美元调整为 486 亿美元/625 亿美元。 > 2026 年新建产能（Greenfield additions）预测小幅上调（从每月 25.8 万片晶圆/kwpm 增至 26.8 万片/kwpm），2027 年 ​

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2026-06-23 22:34来自 微博网页版

高盛：AI 服务器 [吃瓜] > AI 服务器市场预计将从 2025 年的 1950 亿美元增长到 2030 年的 1.244 万亿美元，年复合增长率高达 45%。 > 传统市场增长速度较慢，从 890 亿美元增长到 1640 亿美元，年复合增长率 13%。 > 到 2030 年，AI 服务器市场规模将比传统服务器市场大近 7.5 倍。 细分市场分析 ​

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2026-06-23 20:05来自 微博网页版

NAND闪存市场份额的长期趋势 [吃瓜] Kioxia（前身为东芝）这家颇具神秘色彩的公司在NAND闪存领域的市场份额（按营收计算）。 除了行业发展初期的阶段外，东芝实际上从未占据过NAND市场的头把交椅。 与此同时，即便是长期占据榜首的三星，其市场份额也呈现出长期下滑的态势。 ​

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2026-06-23 16:20来自 微博网页版

据高盛称，市场5%的波动意味着韩国将有约47亿美元（约占日成交额的13%）用于交易商的伽玛再平衡；对SE和SK海力士等大型股的影响可能超过日成交额的20%。[吃瓜] ​

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2026-06-23 16:08来自 微博网页版

韩国股市今天贼挨打？[吃瓜] ​

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2026-06-23 15:59来自 微博网页版

想用Agent loop，可以直接部署。链接在评论。[吃瓜] ​

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2026-06-23 09:20来自 微博网页版

摩根士丹利更新了其对中国AI芯片的建模，他们预计中国公司将从2028年起开始在中国以外的海外区域数据中心部署中国制造的AI加速器。[吃瓜] ​

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2026-06-23 09:17来自 微博网页版

SK海力士放缓HBM4生产…通过扩大供应受限的商品DRAM供应寻求额外利润 [吃瓜] SK海力士正在放缓其第六代高带宽存储器（HBM4）的产能爬坡速度，并更加注重抢占商品DRAM市场。在HBM收入份额已超过40%并确立压倒性领先地位的情况下，该公司正在将资源重新分配到商品DRAM领域，以从供应短缺尤为严重的该市 ​

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2026-06-23 09:15来自 微博网页版

摩根士丹利的研究预测，硬盘驱动器 (HDD) 将出现“更加严重的短缺”，这种情况至少会持续到 2028 年，供应商的定价将远高于目前的水平。[吃瓜] 因此，该公司大幅提高了对主要存储公司的目标股价：希捷科技的目标股价从767美元上调至1035美元，西部数据的目标股价从488美元上调至650美元。在极其乐观的 ​

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2026-06-23 09:12来自 微博网页版

伯恩斯坦:超大规模云服务商的收入增长正在加速！[吃瓜] ​

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2026-06-23 09:08来自 微博网页版

花旗预计，晶圆厂设备支出将在2026/27/28年分别升至1450亿美元/2000亿美元/2500亿美元，其中NAND设备将成为DRAM瓶颈的新受益者。[吃瓜] 花旗的牛市情景预计，WFE将从2025年的约1100亿美元升至2026/27/28年的约1470亿美元/1960亿美元/2540亿美元，这意味着同比分别增长约+33%/+33%/+30%。 花旗的模型 ​

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2026-06-23 09:04来自 微博网页版

美银：存储短缺也波及苹果；高端 iPhone 或面临更大涨价压力 [吃瓜] > 为了保护其利润底线和收入来源，该行预测苹果将提高 iPad、Mac 和高端 iPhone 型号（Pro 和 Pro Max）的价格。 > 苹果高端奢侈级设备的价格上调预计将最为显著。 > 在蒂姆·库克暗示将通过涨价来应对成本上升后，美银在其对 iPho ​

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2026-06-23 09:01来自 微博网页版

BERNSTEIN：全球内存 [吃瓜] > 分析师预测，到2027年，HBM平均ASP将同比（YoY）增长2-2.5倍。这一价格上涨预计将涵盖所有HBM世代（HBM3、HBM3E、HBM4等）。 > DRAM行业价格预计将在2026年第二季度（2QCY26）后继续上涨（尽管季度环比增速将放缓），并预计在2027日历年（CY2027）达到周期性峰值。 > ​

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2026-06-23 09:00来自 微博网页版

J.P. Morgan - WFE 市场观点 [吃瓜] > 将全球 WFE 市场增长预测上调至 2026 日历年同比 28%（此前为 21%）和 2027 日历年同比 29%（此前为 18%）。2028 日历年增长预测为 16%。 > 针对四大美国云服务提供商（CSPs）——Google $GOOGL、Amazon $AMZN、Microsoft $MSFT 和 Meta $META——的 CapEx 预测 ​

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2026-06-23 08:57来自 微博网页版

台积电的CoPoS设备供应商。[吃瓜] ​

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2026-06-23 07:27来自 iPhone客户端

三星电子 HBM4 收入突破 10 亿美元，距首次量产仅四个月 [吃瓜] 据报道，三星电子第六代高带宽存储器（HBM）HBM4 成为业内首家收入超过 10 亿美元（约合 1.54 万亿韩元）的企业。 据业内人士 23 日透露，三星电子取得了这一成绩，原因是 HBM4 的需求近期激增。 三星电子在今年 2 月 12 日成为全球首 ​

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2026-06-22 23:48来自 微博网页版

韩国6月存储半导体出口有望创下历史新高 [吃瓜] 6月存储半导体出口延续强劲上行势头，出口额和单价在人工智能需求及供应短缺的推动下齐步走高。特别是，随着高带宽存储器（HBM）短缺的溢出效应扩散至商品DRAM、NAND及固态硬盘（SSD），出口额超越5月纪录月度表现（371.6亿美元）的可能性正在增加。 ​

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2026-06-22 13:01来自 iPhone客户端

智谱花了小钱，打个榜，回报就是万亿市值。划算吗？[吃瓜]

在当前的大模型技术节点下，开源模型（如 GLM-5.2）在各类软件工程（SWE）基准测试中超越顶级闭源模型（如 GPT-5.4/5.5 的部分版本、Gemini 系列）的新闻频繁引发行业轰动。然而，技术宣传的“高光时刻”往往与实际落地的“用户体感”存在巨大脱节。 通过对成本、输出 Token 量以及模型努力程度（Effo ​

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2026-06-21 20:43来自 微博网页版

存储器公司主要晶圆厂完工计划:[吃瓜] - 供应方面的主要转折点是2028年上半年和2029年下半年。 -2027 年产能分配给 HBM ​

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2026-06-21 15:49来自 微博网页版

#AI与上市公司# 茅台作为跟AI关系不大的公司，但受到消费不振冲击。股价一直出溜，营收看着还是稳定的，但是现金存款比高峰期那真是少了一半。看来房地产上行周期的茅台酒局比股票牛市对茅台的拉动还是更显著，毕竟地在谁手里，股票在谁手里。 ​

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2026-06-21 15:27来自 微博网页版

在当前的大模型技术节点下，开源模型（如 GLM-5.2）在各类软件工程（SWE）基准测试中超越顶级闭源模型（如 GPT-5.4/5.5 的部分版本、Gemini 系列）的新闻频繁引发行业轰动。然而，技术宣传的“高光时刻”往往与实际落地的“用户体感”存在巨大脱节。 通过对成本、输出 Token 量以及模型努力程度（Effo ​

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2026-06-21 12:31来自 微博网页版

6月1日至20日：出口总额达620亿美元（同比增长60.35%）[吃瓜] 月度出口额首次​​突破900亿美元大关，现已得到确认。 以下数据基于6月1日至20日期间： - DRAM（含模块）：同比增长342%，环比增长3% - 闪存（NAND）：同比增长336%，环比增长28% - MCP（HBM）：同比增长209%，环比增长51% - SSD： ​

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2026-06-21 09:14来自 iPhone客户端

未来的大学本科教育，计算机专业学的是软硬件Agent培训班，非计算机专业就是其专业本身的模型提示词培训班。哥们又进化了！[吃瓜] ​

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2026-06-21 09:05来自 iPhone客户端

回复@Unphenomenon:计算机专业要换个学习内容。其他大学都是AI提示词专业。[吃瓜]//@Unphenomenon:从业10年 从传统计算机到半只脚到AI 再到最近业内疯狂裁员 普遍40%左右 实在是感慨万分啊

现在的本科教育本质上已经沦为了AI培训班，只是因为不同专业看起来学的不一样，但是培训流程除了学科规定的形式之外，都以后被AI全流程介入了。换句话说，计算机专业不再是一个专业，而是计算机本科教育变成了AI大模型培训，所有的其他专业只是用大模型干不同的任务。本科教育的作用缓解就业压力，让不 ​

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2026-06-21 00:43来自 微博网页版

如何准确理解Agent Loop，通过学习龙虾最新版的文档，理解的更清楚了。[吃瓜] ​

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2026-06-20 21:56来自 微博网页版

三星、SK海力士和美光可能在2026-2029年间产生近3万亿美元的累计营业收入，这得益于人工智能数据中心对HBM的需求驱动。[吃瓜] ​

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2026-06-20 15:22来自 微博网页版

#AI与上市公司# 埃森哲是被AI伤的比较重的公司，业绩还在稳定增长没垮，但是股价先垮。 PE 10 倍，股息收益率 5%。他们的销售人员应该最清楚自己公司的未来。 ​

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2026-06-20 13:04来自 微博网页版

#AI大模型考察上市公司# 我的AI大模型编程构建的上市公司三表两K线条正式完工了。从有一个想法到最终可以完整的功能落地经历了大半个月时间。现在可以提供更多的内容呈现了。 后面计划推出一个主体系列，叫AI与上市公司。[吃瓜] ​

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2026-06-20 11:16来自 微博网页版

回复@用户7746322160:你在学校里，你学到你们所有优秀学生的优点，然后成为他们所有长处的总和了么？你觉得这个童话故事骗三岁孩子之后，成年人也喜欢童话故事？[吃瓜]//@用户7746322160:结果当然是采众家之长，成自己之强

想用资本主义的工具，不想走资本主义的邪路。结果只能是。。。[吃瓜] ​

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2026-06-20 10:05来自 iPhone客户端

想用资本主义的工具，不想走资本主义的邪路。结果只能是。。。[吃瓜] ​

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2026-06-20 09:25来自 iPhone客户端

回复@中山大道168号:股市是经济引擎，那就是泡沫经济，上市公司要能长期提供高回报，不融资，不扩表，利润大部分用来分红和回购注销。你才能让整个社会有巴菲特的基础。我们是忽悠股民当巴菲特，不讲上市公司约束和市场生态。股市满地游击队模式！你怎么提供稳定预期？换句话说你为什么不想那么干？有

昨天晚上发的权威文章。 ​

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2026-06-20 09:01来自 iPhone客户端

老画大饼，不出钱。最后来一贷款消费AI。[吃瓜] ​

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2026-06-20 08:48来自 iPhone客户端

谁出钱？一个部门增加的，就是另一部门减少的。[吃瓜]

昨天晚上发的权威文章。 ​

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2026-06-19 21:39来自 iPhone客户端

过犹不及！[吃瓜]

【北京车展改为一年一届 2027年车企或面临京沪平衡难题】原本两年一届的北京车展计划从2027年开始改为一年一届。近期北京车展官网和行业展会公司均发布了相关信息。6月19日，北京车展咨询热线工作人员也向财新确认了这一变化。http://t.cn/AXad4Vlt 　　北京车展官网显示，2027年车展举办日期为3月27 ​

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2026-06-19 16:34来自 iPhone客户端

现在限额Token用光了，在电脑前感觉毫无意义。[吃瓜] ​

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2026-06-19 11:02来自 iPhone客户端

哦，今天周五。[吃瓜]

【三星电子、SK海力士股价创下历史新高】 韩国KOSPI指数日内大涨3%，现报9337.79点。三星电子、SK海力士股价创下历史新高。 ​​​

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2026-06-18 21:23来自 微博网页版

超大规模计算公司自由现金流预计将在2026年降至接近零，但随后在2030年尽管持续资本支出达1万亿美元，仍将激增至7000亿美元。[吃瓜] ​

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2026-06-18 21:22来自 微博网页版

《华尔街日报》图表显示，iPhone 18 的内存成本可能增加三倍以上 [吃瓜] ​

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2026-06-17 20:22来自 微博网页版

SK海力士预计从铠侠股权投资中获利超过750亿美元 [吃瓜] - SK海力士预计从贝恩资本出售其铠侠股权中实现400万亿韩元，即264.6亿美元的收益。 - 然而，SK海力士仍持有铠侠14–15%的股权，以可转换债券形式。根据铠侠当前市值，该剩余股权价值估计为7900亿日元，即492亿美元。 - BCPE Pangea Cayman 1A ​

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2026-06-17 15:12来自 微博网页版

三星电子计划明年上半年开始量产10nm级第7代“1d DRAM” [吃瓜] 三星电子下一代DRAM量产计划正在逐步成形。该公司目前正与多家合作伙伴共同开发用于第7代10nm级（1d）DRAM量产的设备，据悉最早目标是在明年第二季度引入。 据业内人士17日消息，三星电子计划最早于明年上半年启动1d DRAM的初期量产准 ​

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2026-06-16 20:06来自 微博网页版

伯恩斯坦的观点很有趣——约325GW项目储备，约63GW在建，约34GW被定义为“搁浅”，原因是阻力 [吃瓜] 以当前的建设速度，消化完项目储备需要约10年 ​

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2026-06-16 15:36来自 微博网页版

韩国媒体：SK海力士ADR上市预计在7月中旬 [吃瓜] - 根据韩国媒体报道，SK海力士的ADR上市流程已进入最后阶段，仅剩SEC批准。 - 援引熟悉此事的消息人士，韩国媒体报道称，ADR上市现在预计将在7月中旬之后进行，而非8月初。 - 最终发行规模预计将占SK海力士流通股本的约2.5%。根据当前估值，ADR发行 ​

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2026-06-16 11:33来自 微博网页版

服务器用 DDR5 继续涨价。[吃瓜] ​

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2026-06-16 11:29来自 微博网页版

大摩对 14A 的良率超级乐观：[吃瓜] Lip‑Bu Tan 从文化转向增长 + 路线图执行 Alex Katouzian 的聘用旨在修复低功耗问题 + 提升 Arm 专业知识 服务器路线图重置：SMT 回归，更清晰的 P 核/E 核划分 管理层认为，如果执行到位，份额损失可能在约 9 个月内停止 代理式 AI 可能将 CPU:GPU 比率推向 4 ​

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2026-06-16 09:29来自 微博网页版

大摩关于存储。 它比许多人意识到的要糟糕得多，特别是在代理式存储需求将带来的影响方面。 [吃瓜] ​

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2026-06-16 09:27来自 微博网页版

舰长 程正桦 论坛演讲重点整理 [吃瓜] (录音档经Grok STT处理，并由Claude整理总结) 一句话总结: AI 基本面持续上修、算力依然短缺，真正的结构性大事是 NVIDIA 下一代架构让光元件需求暴增六倍，CPO 量产时程比空方想的近（2027 小量、2028 放量），台湾供应链（测试设备、FAU、光纤）是主要受益者； ​

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