国产DRAM长协落地，IDC租金涨价开始验证

AI算力主线正在从“GPU单点投资”进入“存储+IDC+电力+网络”的系统性重估阶段。当前最值得重视的两个边际变化：第一，长鑫存储与腾讯长期DRAM供应协议被外媒披露；第二，头部IDC供应商反馈新签租金价格明显改善。一个验证国产存储进入大厂AI基础设施、一个验证核心IDC资源供需正在收紧。

后续重点关注字节链IDC及算力基础设施，腾讯链IDC与算力服务映射