今天上午A股三大指数涨跌不一，截至午盘，全市场成交额19638亿元，较上日放量9亿元，全市场仅1420只个股上涨。昨晚美股涨跌不一，早上日经小反弹，韩指小调整；所以量化策略应该是有点为难的；鉴于原油在A股盘前小幅反弹0.6%；映射到A股集合竞价后银行、保险高开，科技低开；但开盘后原油跳水，于是银行保险跳水，科技则分化，大部分是小调整而核心的PCB、光通信里各种业绩票和细分龙头票很快又低开快速拉升，PCB领涨。随后半导体板块也出现轮动反弹，日内还是科技为主。

目前轮动上涨的是PCB上中下游，ABF载板、玻璃基板；光通信那边易中天翻红，光芯片、1.6T光模块、光模块设备轮动反弹。半导体这边今天轮到了设备，前天和昨天午评都讲了可以低吸博弈轮动。当然，设备股容量很大，反弹对其他板块包括其他半导体会有一点虹吸作用。再就是一些一季报业绩突出的票也有一些走反弹，有资金提前潜伏，所以这里可以去查找下一季报业绩超预期的票，跟着做做潜伏。

总体而言，市场跌多涨少，回调的主要是老登板块；但科技也偏分歧，是正常分歧，剩下的基本是科技龙头细分龙头、涨价逻辑等高景气细分行业在强者恒强。

所以核心还是强者恒强的股。昨天其实有个非常重要的数据，就是5月社零数据，放在平时其实也没那么重要，但是这次之所以说重要，是因为这次5月社零数据比较拉垮，同比为-0.6%。这是除了疫情出现过两次负值之外正常月数里首次出现负值；就是说消费非常拉垮；但是被冷处理了。很多人基本看不到这个信息了。所以老登板块不能去，搞不好二季报很多雷。前面机构唱多的风格切换，搞不好是自己想跑。

最强还是PCB；昨天下午全球覆铜板（CCL）龙头建滔积层板正式宣布：自即日接单起，对所有FR-4及PP产品提价15%。这是建滔今年来第五次调价，之前每次涨幅在10%，本次直接跳涨15%，且距离上次涨价时间不足20天，反映出涨价成加速趋势。所以这波PCB上游材料的行情还远没结束，要继续看好；昨晚也说了分歧可以低吸，早上开盘其实就是一次不错的分歧，很多都是低开，随后拉升。机构认为这波上游涨价中球型硅微粉还没出现涨价，目前也是短缺，所以今天在拉升博弈后续涨价，A股就两家，联瑞新材和凌玮科技，前者是全球行业龙头，海外都在买他家产品，后者刚送样，但鉴于后者市值较低，所以后者弹性更大。然后就是各种载板补涨，因为也都紧缺，ABF载板深南电路涨停，兴森科技也一度涨停；然后PCB的鹏鼎控股一度涨停，沪电股份也大涨。再就是陶瓷基板，材料端旭日电子继续涨停，科翔股份20cm。重点去看我们讲的那些上游材料企业吧，逢回调低吸博弈；中材科技、中国巨石、华正新材又都涨停了。隆扬电子、国际复材都可以留意。东材科技、铜冠铜箔、德福科技、南亚新材这些一季报业绩已经反转，有业绩支撑，可以耐心拿一拿。

玻璃基板；消息面上：台积电向供应链提出“Glass Substrate Development for CoWoS”（CoWoS玻璃基板开发）计划，确定携手ABF载板厂揖斐电与面板厂群创，共同验证玻璃基板导入下一代CoWoS先进封装的可行性。然后又是暴涨，炒作很厉害，核心是沃格光电、帝尔激光，前期讲过有送样台积电；然后京东方A是和康宁有备忘录。其他的多为题材炒作，但三万亿的市场，说你有就有，随便乱炒都是暴涨。

半导体；设备端盛美上海、精智达一度大涨，中微公司、拓荆科技反弹；偏轮动，注意高抛低吸，当然，都在走趋势，耐心拿着也没问题。材料端也会走轮动的。然后是先进封装也涨了，这个继续看好，逻辑讲过了，台积电在海外AI产业最吃香，那么国内AI硬件一旦起来，先进封装也要受益的。

光通信；光芯片这里永鼎股份大涨再创历史新高；东山精密有利好也涨了；光迅科技大涨。然后是1.6T光模块，汇绿生态、华工科技反弹，耐心一点。光模块设备这边龙头联讯仪器大涨，燕麦科技大涨。然后是光纤，一季报业绩很亮眼，所以可以去关注，讲的通鼎互联涨停，其他的中天科技、烽火通信、亨通光电都可以关注，主要做趋势股。

再就是AI中各种上游材料，天通股份、泰晶科技、石英股份、国瓷材料、洁美科技、三孚股份等都可以留意。

总体而言，今天是分歧日，注意冲高回落；刚才陆家嘴那边又传来【严查严处借科技之名蹭热点、炒概念甚至操纵市场 内幕交易等违法违规行为】，对市场情绪都会有影响的。所以不要追高，等回调分歧机会去上强趋势的个股。

声明：所述内容，仅供分享，不作投资建议，据此操作，风险自负！