【20260513复盘】

【宏观】

1. 美国4月PPI同比增长6%，为2022年12月以来新高，市场预期4.9%。

【人工智能】

1. 阿里：AI算力无闲置资源，AI ARR年底超300亿元，资本支出超3800亿元，模型价格预计继续上行。

2. 腾讯：下半年AI相关资本支出进一步加码，加大国产芯片采购投入。

3. 黄仁勋临时加入访华行程。

4. 传闻gyfl越南工厂全光CPO交换机机柜提前向英伟达出货，2026–2027年CPO交换机出货目标由超1万台上调至超5万台。

5. Anthropic推出12款法律行业专用新插件。

6. 卖方：SiC为AI投资被忽视主线，AI电源核心增量来自SiC。

7. AI云厂商Nebius一季度营收3.99亿美元，同比+684%，上调2026年资本支出指引至200–250亿美元。

8. 中国电信启动174亿“Token工厂”集采大单。

9. 传闻Anthropic最新一轮融资估值接近9000亿美元，超越OpenAI。

10. 航空动力及燃气轮机展期间，叶片厂商MRO、贝克休斯等海外询单密集，成交意向较强。

11. 卖方：北美电力企业Q1业绩全部超预期，订单高增延续。

12. 卖方：谷歌、Meta、AWS提前批量采购高压供电方案，早于Rubin Ultra标配时间；台达在SST、HVDC领域全球领先，A股相关企业加速跟进。

【半导体】

1. 卖方：长江存储计划6月中旬提交上市材料。

【航天】

1. 朱雀2E火箭明日于酒泉卫星发射中心择机发射。

2. SpaceX时间规划：6月8日路演、11日投资者日，18–30日正式IPO。

【造船】

1. 5月新船价格持续反弹，新船订单维持高景气。

【策略观察】

1. 今日成交32400亿，缩量26亿。指数守住5日线，低开后快速拉升并创阶段新高；继续以收盘能否站稳5日线作为减仓判断依据。

2. 板块方面，电子、通信、环保（算力属性）领涨；科技主线持续强势，实物资产类板块遭资金抽血调整。

3. 题材方面，开盘后市场恐慌情绪消散，盘面普涨；CPO利好刺激光模块走强，SiC成为低位新热点，半导体零部件表现亮眼，算力租赁延续强势；阿里、腾讯财报预期带动国内数据中心标的集体启动。
#股票[超话]##基金#