介绍一下大额存单的特点

最近半年几乎绝迹的5年期大额存单，7月以来被中国银行、建设银行、农业银行等国有大行重新摆上货架，利率最高达到1.8%，但业内人士普遍认为这只是银行阶段性揽储的“限量返场”，绝非利率反转信号。

一、基本属性与安全性

定义与性质：大额存单是银行面向个人和机构发行的记账式大额存款凭证，属于一般性存款，纳入存款保险保障，在同一家银行本息合计50万元以内可获全额保障。

起存门槛：个人大额存单起存金额通常为20万元，部分银行针对特定客群设有50万元、100万元等更高门槛产品。

期限丰富：产品覆盖1个月、3个月、6个月、1年、2年、3年、5年等多个期限，本轮返场核心品种为5年期产品。

二、利率优势与当前行情

利率相对更高：相比同银行普通定期存款，大额存单利率通常上浮。以中国银行为例，当前5年期大额存单利率1.60%，而该行普通5年期挂牌利率仅约1.30%，上浮幅度超23%。

当前利率区间：本轮返场中，国有大行5年期产品利率统一为1.60%；股份制银行（如华夏银行、平安银行）利率可达1.75%–1.80%；部分民营银行、城商行利率突破2%，如重庆富民银行5年期大额存单利率为2.05%。

“倒挂”现象：部分银行出现利率倒挂——3年期大额存单利率高于5年期，反映银行对锁定长期资金成本意愿谨慎。

三、流动性支持与转让机制

支持转让：本轮新发行的5年期大额存单多数支持线上转让和质押贷款，储户急需用钱时可通过银行转让平台将存单卖给其他投资者，相比普通定期提前支取按活期计息，能大幅减少利息损失。

部分提前支取：部分产品允许多次部分提前支取（剩余金额需≥起存门槛），支取部分按活期利率计息。

质押贷款：存单可作为质押物向银行申请贷款，通常可贷本金的90%，利率低于一般信用贷款，为紧急资金需求提供出路。